De oorlog in Rusland kan autoprijzen en tekorten doen escaleren

Geschatte leestijd: 6-7 minuten

DETROIT – BMW heeft de productie in twee Duitse fabrieken stopgezet. Mercedes vertraagt ​​de werkzaamheden aan zijn assemblagefabrieken. Volkswagen, die waarschuwt voor de stopzetting van de productie, is op zoek naar alternatieve bronnen voor reserveonderdelen.

Al meer dan een jaar lijdt de wereldwijde auto-industrie onder een catastrofe tekort aan computerchips En andere vitale onderdelen die de productie verlaagden, leveringen vertraagden en prijzen opstuurden voor nieuwe en gebruikte auto’s Stijgend buiten het bereik van miljoenen consumenten.

Nu, een nieuwe werknemer – Ruslands oorlog tegen Oekraïne – Hij gooide nog een hapering. Zeer belangrijke elektriciteitsdraden, gemaakt in Oekraïne, raakten plotseling buiten bereik. Nu de vraag van kopers stijgt, materialen schaars worden en de oorlog nieuwe verstoringen veroorzaakt, zullen de autoprijzen naar verwachting tot ver in het volgende jaar stijgen.

De schade van de oorlog aan de auto-industrie verscheen voor het eerst in Europa. Maar het is waarschijnlijk dat de Amerikaanse productie uiteindelijk ook zal worden beïnvloed als de Russische export van metalen – palladium katalysatoren Naar nikkel voor accu’s van elektrische auto’s – kapot.

“Je hoeft maar één onderdeel te missen totdat je geen auto kunt maken”, zegt Mark Wakefield, co-head van de wereldwijde automotive-eenheid voor adviesbureau Alex Partners. “Elke hobbel in de weg wordt ofwel een productieonderbreking of een grotendeels ongeplande stijging van de kosten.”

Bevoorradingsproblemen hebben autofabrikanten geplaagd sinds de pandemie twee jaar geleden uitbrak, waarbij soms fabrieken werden gesloten en voertuigtekorten ontstonden. Het sterke herstel na de recessie heeft ertoe geleid dat de vraag naar auto’s het aanbod overtrof – een mismatch die de prijzen van nieuwe en gebruikte auto’s dramatisch heeft doen stijgen tot ver boven de hoge algemene inflatie.

In de Verenigde Staten steeg de gemiddelde prijs van een nieuwe auto vorig jaar met 13% tot $ 45.596, volgens Edmunds.com. De gemiddelde gebruikte prijzen zijn veel meer gestegen: het is met 29% gestegen tot $ 29.646 vanaf februari.

Voor de oorlog verwachtte S&P Global dat wereldwijde autofabrikanten dit jaar 84 miljoen auto’s zouden bouwen en volgend jaar 91 miljoen. (Ter vergelijking: ze bouwden 94 miljoen in 2018.) Nu verwacht je minder dan 82 miljoen in 2022 en 88 miljoen volgend jaar.

Je hoeft maar één onderdeel te missen, dus je kunt geen auto maken.

– Mark Wakefield, Global Automotive Unit van Alix Partners

Mark Folthorpe, CEO van S&P, behoort tot de analisten die geloven dat de beschikbaarheid van nieuwe auto’s in Noord-Amerika en Europa tot 2023 erg krap zal blijven – en de prijzen hoog zullen blijven -. De automarkt zal de vraag naar gebruikte auto’s intensiveren en die prijzen ook hoog – wat veel gezinnen verbiedt.

Uiteindelijk zal de hoge inflatie in de hele economie – voor voedsel, benzine, huur en andere benodigdheden – ervoor zorgen dat een groot aantal gewone kopers zich geen nieuwe of gebruikte auto kan veroorloven. Dan neemt de vraag af. En dus uiteindelijk de prijzen.

“Totdat de inflatiedruk de capaciteiten van de consument en het bedrijfsleven begint uit te hollen, zal dit waarschijnlijk betekenen dat mensen met een voorliefde voor het kopen van een nieuwe auto bereid zullen zijn om de hoogste dollar te betalen”, zei Folthorpe.

Een van de factoren achter de sombere productievooruitzichten is de sluiting van autofabrieken in Rusland. Vorige week zei de Franse autofabrikant Renault, een van de laatste autofabrikanten die doorgaat met bouwen in Rusland, dat het de productie in Moskou zou stopzetten.

Het deed ook pijn bij de transformatie van Oekraïne naar een belegerd oorlogsgebied. Wells Fargo schat dat 10 tot 15% van de kernharnassen die de autoproductie in de uitgestrekte Europese Unie bevoorraden, in Oekraïne worden gemaakt. In het afgelopen decennium hebben autofabrikanten en fabrikanten van reserveonderdelen geïnvesteerd in Oekraïense fabrieken om de kosten te verlagen en dichter bij de Europese fabrieken te komen.

Het gebrek aan kabels heeft fabrieken in Duitsland, Polen, Tsjechië en elders vertraagd, waardoor S&P zijn prognose voor de wereldwijde autoproductie voor dit jaar en volgend jaar met 2,6 miljoen voertuigen verlaagde. Het tekort zou de Duitse auto-export naar de Verenigde Staten en elders kunnen verminderen.

Kabelbomen zijn bundels draden en connectoren die uniek zijn voor elk model; Het is niet gemakkelijk terug te vinden naar een andere onderdelenmaker. Ondanks de oorlog konden fabrikanten van apparatuur zoals Aptev en Leoni met tussenpozen fabrieken in het westen van Oekraïne heropenen. Joseph Massaro, chief financial officer van Aptief, geeft nog steeds toe dat Oekraïne “niet openstaat voor enige vorm van normale bedrijfsvoering”.

Het in Dublin gevestigde Aptiv probeert de productie te verplaatsen naar Polen, Roemenië, Servië en mogelijk Marokko. Maar het proces zal tot zes weken duren, waardoor sommige autofabrikanten in die tijd onderdelen tekort komen.

“Op de lange termijn zullen we moeten beoordelen of en wanneer het zin heeft om terug te keren naar Oekraïne”, zei Massaro tegen analisten.

BMW probeert te coördineren met zijn Oekraïense leveranciers en ontwikkelt een breder netwerk van onderdelen. Hetzelfde geldt voor Mercedes en Volkswagen.

Het vinden van alternatieve benodigdheden kan echter bijna onmogelijk zijn. De meeste onderdelenfabrieken draaien rond hun capaciteit, dus er moet een nieuwe werkruimte worden gebouwd. Bedrijven zullen maanden nodig hebben om meer mensen aan te nemen en ploegendiensten toe te voegen.

“Het trainingsproces om een ​​nieuw personeelsbestand te creëren versnelt – het gaat niet van de ene op de andere dag”, zei Folthorpe.

Folthorpe zei te verwachten dat de aanvoer vanuit zowel Oekraïne als Rusland verder zal afnemen. Oekraïne is ’s werelds grootste exporteur van neon, een gas dat wordt gebruikt in lasers die circuits op computerchips etsen. De meeste chipmakers hebben een voorraad van zes maanden; Laat in het jaar kan het korter worden. Dit zal de chiptekorten verergeren, die voor de oorlog de productie meer vertraagden dan autofabrikanten hadden verwacht.

Evenzo is Rusland een belangrijke leverancier van grondstoffen zoals platina en palladium, en worden ze gebruikt in katalysatoren om de vervuiling te verminderen. Rusland produceert ook 10% van ’s werelds nikkel, dat een belangrijk onderdeel is van batterijen voor elektrische auto’s.

Minerale voorraden uit Rusland zijn nog niet afgesloten. Recycling kan het tekort helpen verminderen. Andere landen kunnen de productie verhogen. Sommige fabrikanten hebben metalen opgeslagen.

Maar Rusland is ook een grote aluminiumproducent en exporteur van ijzererts dat wordt gebruikt om staal te maken. Bijna 70% van de invoer van ijzererts in de Verenigde Staten komt uit Rusland en Oekraïne, dus staalproducenten zullen de productie uit Brazilië moeten overschakelen of alternatieve materialen moeten gebruiken, zegt Alex Partners. Ondertussen zijn de staalprijzen fors gestegen van $ 900 per ton een paar weken geleden tot $ 1.500 nu.

Tot dusver zijn de onderhandelingen over een staakt-het-vuren in Oekraïne nergens toe geleid en de gevechten gaan door. De opkomst van het nieuwe virus in China zou ook de levering kunnen afsnijden. Industrie-analisten zeggen dat ze geen duidelijk idee hebben wanneer onderdelen en grondstoffen normaal in de autoproductie zullen vloeien.

Zelfs als er wordt onderhandeld over een overeenkomst om de gevechten te stoppen, blijven de sancties op de Russische export van kracht, zelfs nadat een definitief akkoord is bereikt. Tot die tijd zullen de voorraden niet normaal beginnen te stromen. Er zal “meer drank zijn vanwege de verstoring die zal optreden in de alomtegenwoordige toeleveringsketens”, zei Folthorpe.

Wakefield merkte ook op dat als gevolg van de intense opgehoopte vraag naar voertuigen wereldwijd, zelfs als autofabrikanten de volledige productie opnieuw zouden starten, het proces van het bouwen van voldoende voertuigen een langdurig proces zou zijn.

Wanneer zou de wereld genoeg auto’s en vrachtwagens kunnen produceren om aan de vraag te voldoen en de prijzen laag te houden?

Wakefield zegt niet dat hij het weet.

“We bevinden ons in een omgeving van stijgende prijzen, een beperkende omgeving (productie)”, zei hij. “Dit is een vreemde zaak voor de auto-industrie.”

×

Afbeeldingen

Gerelateerde verhalen